مرحبًا بك في دورة الفوركس المتقدمة! في هذا الدرس، سنتناول استراتيجية التداول بالعملات ذات الفائدة، وهي طريقة شائعة في الفوركس تستفيد من فروق أسعار الفائدة العالمية. من خلال إتقان هذه التقنية، يمكنك تحسين أداء تداولك من خلال تجربتها في حسابك التجريبي قبل تطبيقها في التداول الحقيقي.
‍

ما هو التداول بالعملات ذات الفائدة؟

التداول بالعملات ذات الفائدة يعني تحقيق الربح من فرق أسعار الفائدة بين عملتين. المفهوم الأساسي بسيط وواضح:

1. اقترض بعملة منخفضة الفائدة: تأخذ قرضًا بعملة ذات سعر فائدة منخفض.
   ‍
2. استثمر بعملة مرتفعة الفائدة: تقوم بتحويل القرض إلى عملة ذات سعر فائدة أعلى بكثير وتستثمرها.

يأتي الربح ليس فقط من تغيرات سعر الصرف ولكن أيضًا من الفوائد المكتسبة من الاستثمارات بالعملة ذات الفائدة العالية.
‍

فهم أسعار الفائدة

تمثل أسعار الفائدة تكلفة اقتراض المال أو العائد على المدخرات في بلد ما، وغالبًا ما تحددها البنوك المركزية. يمكن أن تؤثر التغيرات في هذه الأسعار على استراتيجيات التداول بشكل كبير، خصوصًا في تداول الفائدة بين العملات.‍

كيف يعمل التداول بالعملات ذات الفائدة؟

لنفصّل طريقة عمل التداول بالعملات ذات الفائدة باستخدام مثال اليابان والولايات المتحدة:

1. مقارنة أسعار الفائدة:
   
   • حتى منتصف عام 2023، حافظ بنك اليابان على سعر فائدة منخفض للغاية عند -0.1%.
     ‍
   • بينما ارتفعت معدلات الاحتياطي الفيدرالي الأمريكي إلى حوالي 5.5%.
     ‍
2. تنفيذ التداول بالعملات ذات الفائدة:
   
   • افترض أن متداولًا يقترض 10 ملايين ين (العملة اليابانية)، والتي تكلفه قليلاً جدًا بسبب سعر الفائدة المنخفض.
     ‍
   • يقوم بتحويل الين إلى دولارات أمريكية بسعر صرف 140 ين لكل دولار، ما يعادل حوالي 71,000 دولار.
     ‍
   • من خلال استثمار هذا المبلغ 71,000 دولار في الولايات المتحدة بسعر فائدة 5.5%، يكسب حوالي 4,000 دولار فائدة خلال العام التالي.
     ‍
3. إعادة تقييم العملة:
   
   • بحلول منتصف 2024، إذا تغير سعر الصرف إلى 160 ين لكل دولار، تكون العملة قد ضعفت مقابل الين.
     ‍
   • عند موعد سداد القرض، يحتاج المتداول فقط إلى 62,500 دولار لتغطية القرض الأصلي البالغ 10 ملايين ين.
     ‍
4. حساب الربح الإجمالي:
   
   • بعد سداد القرض، يحتفظ المتداول بمبلغ 8,500 دولار (71,000 - 62,500) بالإضافة إلى 4,000 دولار المكتسبة كفائدة، ليصل إجمالي الربح إلى 12,500 دولار.
     ‍

المخاطر المتضمنة في التداول بالعملات ذات الفائدة

بينما يمكن أن يحقق التداول بالعملات ذات الفائدة أرباحًا جيدة، من الضروري أن تكون واعيًا بالمخاطر المتعلقة به:

• تقلبات سعر الصرف: تغيرات قيمة العملات يمكن أن تؤثر بسرعة على الربحية. إذا ضعف الدولار الأمريكي مقابل الين بنسبة 5% فقط، فإن فرصة الربح قد تتضاءل أو تتحول إلى خسارة.
  عندما يضعف الدولار مقابل الين بنسبة 5% فقط، قد يتضاءل الربح المحتمل أو يتحول إلى خسارة.
  ‍
• تغيرات أسعار الفائدة: قرارات البنوك المركزية، وإصدار البيانات الاقتصادية، والأحداث الجيوسياسية قد تؤدي إلى تحولات مفاجئة في أسعار الفائدة. ما يبدو فرصة مناسبة يمكن أن يتغير بسرعة في سوق الفوركس.
  ‍
• اختيار العملات: اختر اقتصادات مستقرة ذات سياسة نقدية متوقعة للتداول بالعملات ذات الفائدة. بينما قد تقدم الأسواق الناشئة عوائد أعلى، فإنها تحمل مخاطر أكبر بسبب تقلبات السوق.
  ‍

استراتيجيات لتحقيق تداول ناجح بالعملات ذات الفائدة

1. إدارة المخاطر: نفذ استراتيجيات لإدارة المخاطر، مثل وضع أوامر وقف الخسارة للحماية من تحركات السوق العكسية.
   ‍
2. ابقَ على اطلاع: راقب باستمرار الأخبار الاقتصادية والاتجاهات المالية العالمية التي يمكن أن تؤثر على أزواج العملات وأسعار الفائدة.
   ‍
3. التعليم المستمر: التداول بالعملات ذات الفائدة ليس استراتيجية سلبية؛ فهو يتطلب تفاعلًا نشطًا وتعلمًا وتعديلًا بناءً على ظروف السوق.
   ‍

الخاتمة

في الختام، التداول بالعملات ذات الفائدة هو استراتيجية قوية يمكن أن توفر فرص ربح كبيرة من خلال استغلال فروق أسعار الفائدة بين العملات. من خلال فهم آليات التداول بالعملات ذات الفائدة وتطبيق تقنيات إدارة مخاطر قوية، تضع نفسك في موقع مثالي لتحقيق النجاح في سوق الفوركس.

مع تقدمنا في هذه الدورة، سنستكشف استراتيجيات التداول عند الاختراق خلال الأحداث الاقتصادية المتقلبة. شكرًا لانضمامك إلى هذا الدرس، وتمنى لك تداولًا موفقًا!